Aviación Digital, Sp.- La inteligencia artificial (IA) no solo está transformando los centros de datos y la industria de semiconductores. También está alterando la distribución de capacidad en las bodegas de los aviones que conectan Asia con Estados Unidos, donde los equipos informáticos compiten cada vez más por un espacio de carga limitado.
Las principales aerolíneas asiáticas con operaciones cargueras están registrando sus mayores ingresos por transporte de mercancías en más de tres años, favorecidas por la aceleración de los envíos de semiconductores, servidores y otros componentes destinados a infraestructura de IA.
Los últimos datos trimestrales de Korean Air, China Airlines y EVA Air muestran que los ingresos por carga han alcanzado niveles no vistos desde 2022, según cálculos de Bloomberg News elaborados a partir de los estados financieros de las compañías. En Korean Air y China Airlines, el crecimiento trimestral fue el mayor desde el auge logístico provocado por la pandemia.
Korean Air comunicó el 13 de julio unos ingresos por carga de aproximadamente 895,3 millones de euros, alrededor de un 46% más que en el mismo periodo del año anterior. La compañía atribuyó el avance a la demanda vinculada con las inversiones mundiales en IA, así como a la fortaleza de otras exportaciones surcoreanas. operativo de la aerolínea superó en más de cuatro veces las previsiones del consenso de analistas. Sin embargo, el beneficio operativo descendió un 34,4% interanual, hasta 152 millones de euros, debido principalmente al aumento de los costes de combustible. Esta combinación refleja cómo la fortaleza de la carga está amortiguando, pero no eliminando, la presión energética sobre el conjunto de la operación. Corea del Sur ocupa una posición estratégica dentro de esta cadena logística por la presencia de fabricantes de memorias avanzadas como Samsung Electronics y SK Hynix, cuyos componentes se emplean en servidores y aceleradores de IA.
El peso de esta nueva demanda es especialmente visible en Taiwán. EVA Air indicó que los productos relacionados con servidores de IA representan actualmente entre el 40% y el 50% de su carga aérea transportada desde Taiwán hacia Estados Unidos. La aerolínea tiene previsto incorporar tres cargueros adicionales antes de 2028 para atender el crecimiento esperado. trimestre de 2026, los ingresos de carga de EVA Air aumentaron un 4,1% interanual, hasta 13.240 millones de nuevos dólares taiwaneses. La compañía relacionó este comportamiento con la demanda global de servidores de IA y semiconductores. ual de EVA Air proyecta para 2026 un volumen aproximado de 860.000 toneladas de carga, frente a las 840.000 toneladas transportadas durante el ejercicio anterior. La previsión se apoya, entre otros factores, en la continuidad de los envíos tecnológicos. as transpacíficas regresan a niveles de 2022
La concentración de mercancía tecnológica está ejerciendo presión sobre las rutas entre los principales centros industriales asiáticos y Estados Unidos. Las tarifas en corredores desde Hong Kong, Seúl y Taiwán han alcanzado recientemente sus niveles más altos desde 2022, de acuerdo con datos del índice de precios de TAC Index. Las tarifas al contado, aplicables normalmente a contratos de hasta un mes, aumentaron un 38% interanual en junio, hasta una media de 3,40 dólares por kilogramo, según Xeneta. La consultora considera que los volúmenes vinculados con la IA están compensando la desaceleración del comercio electrónico, que había sido uno de los principales motores de la carga aérea durante los últimos años. julio de Dimerco identifica a Taiwán, Corea del Sur, Malasia, Tailandia y Singapur entre los mercados con menor disponibilidad de capacidad, especialmente en las rutas hacia Estados Unidos y Europa.
El incremento de los envíos de IA no se traduce únicamente en más volumen. Según Bank of America, estos productos han comenzado a desplazar otras mercancías dentro de la capacidad disponible en Asia-Pacífico.
Esta sustitución favorece el poder de fijación de precios de las aerolíneas: las divisiones de carga estarían consiguiendo trasladar al mercado el aumento del combustible, mientras que las operaciones de pasajeros todavía no recuperan completamente esos costes. Esta valoración procede del análisis de Bank of America y no constituye un dato financiero auditado de todas las aerolíneas de la región. spectiva operacional, los componentes electrónicos ofrecen una combinación favorable para el transporte aéreo: elevado valor económico, necesidad de entregas rápidas y cadenas de producción sensibles a retrasos. No obstante, el predominio de estos productos también incrementa la exposición de las aerolíneas a los ciclos de inversión tecnológica y a posibles ajustes en la construcción de centros de datos.
Las aerolíneas refuerzan sus flotas de cargueros
La respuesta del sector ya está llegando a las carteras de pedidos. China Southern Cargo firmó en junio la compra de siete cargueros de Boeing: cinco 777-8F y dos 777F. El acuerdo incorpora opciones para otros tres aviones, por lo que el compromiso podría alcanzar diez unidades. Los datos mensuales de Boeing recogen los siete pedidos en firme. Cathay Cargo añadió dos Airbus A350F a su pedido, elevando a ocho su compromiso total con el modelo. Estos aviones complementarán una flota de 20 Boeing 747 cargueros. go también amplió en mayo su pedido hasta diez A350F, tras contratar cuatro unidades adicionales. La acumulación de pedidos muestra que varias compañías asiáticas esperan que la demanda estructural de carga de largo radio continúe más allá del actual ciclo trimestral. irma la fortaleza del ciclo tecnológico
Los resultados de Taiwan Semiconductor Manufacturing Company, más conocida como TSMC, refuerzan la perspectiva de crecimiento de la cadena de suministro.
El fabricante registró unos ingresos de 40.200 millones de dólares en el segundo trimestre de 2026, con un crecimiento aproximado del 34% interanual. Su beneficio neto aumentó un 77%, hasta unos 22.000 millones de dólares. La compañía anunció además una inversión adicional de 100.000 millones de dólares en Estados Unidos, elevando su compromiso total en el país a 265.000 millones. e el mercado mundial de semiconductores supere los 1,5 billones de dólares en 2030. La IA y la computación de alto rendimiento —HPC, por sus siglas en inglés— representarían aproximadamente el 55% del total. La empresa también estima que la demanda de obleas para aceleradores de IA se habrá multiplicado por once entre 2022 y 2026. líneas, esta evolución supone una fuente de ingresos de alto rendimiento, pero también un reto de planificación: deberán decidir cuánto capital destinan a cargueros dedicados ante un mercado en el que la demanda tecnológica crece más rápido que la capacidad disponible, pero permanece expuesta a la evolución del ciclo de semiconductores.
Impacto para el mercado europeo
Aunque el crecimiento se concentra en los corredores transpacíficos, la escasez de capacidad en Taiwán, Corea del Sur y el sudeste asiático también afecta a los flujos hacia Europa. Los transitarios pueden enfrentarse a tarifas más elevadas, plazos de reserva más largos y una mayor competencia por el espacio en vuelos cargueros y en las bodegas de aeronaves de pasajeros. adores europeos, la principal variable será la capacidad de las aerolíneas asiáticas para ampliar frecuencias o incorporar cargueros sin generar un exceso de oferta cuando se modere el ciclo de inversión. La entrada progresiva del A350F y del 777-8F será relevante, aunque los calendarios de entrega condicionarán la rapidez con la que esa nueva capacidad puede llegar al mercado.
